earticle

영어

This research examined the forms of earnings management made by the managers of the listed companies which were divided into the group of companies where audit opinions were improved and the group of companies where audit opinions were not improved. The earnings management were measured by the discretionary accruals value itself and the absolute value. The results of the analysis are as follows. First, as a result of viewing earnings management by the discretionary accruals value itself, it could be seen that in the group of unimproved companies there were earnings management actions where the managers increased profits by using discretionary accruals. It can be seen that such earnings management actions were reflected on the auditor’s audit process to a certain extent. Second, no significant result values were presented in relation to the discretionary accruals covered by the absolute value to examine the size of earnings management. In conclusion, it can be seen that even though the group of unimproved companies performed earnings management to increase profits by utilizing discretionary accruals, compared with the group of improved companies, the size of earnings management were not significantly big, compared with the group of improved companies.

한국어

본 연구는 감사의견이 개선된 집단과 비개선된 집단을 대상으로 경영자들의 이익조정 행태를 상장기업대상으로 살펴보았다. 집단의 구분은 전체적으로 직전연도에는 적정의견을 받고 당해연도에 비적정 또는 감사미필을 받은 기업들이 다음연도의 적정의견으로 변경된 집단은 개선된 집단으로, 그 이외의 감사의견을 받은 기업은 비개선된 집단으로 구분하였다. 이익조정의 측정은 재량적 발생액 자체값과 절대값으로 측정하였다. 분석 결과 첫째, 재량적 발생액 자체값으로 이익조정을 본 결과 비개선집단의 경우 경영자들 재량적 발생액을 이용하여 이익을 증가시키는 이익조정행위가 있음을 볼 수 있었다. 둘째, 이익조정의 크기를 보기 위해 절대값을 씌운 재량적 발생액과의 관계와는 유의한 결과값이 제시되지 않았다. 결론적으로 감사의견이 비개선된 집단의 경우 개선된 집단에 비해 재량적 발생액을 활용하여 이익을 증가시키는 이익조정을 시행하지만 이익조정의 크기는 개선집단에 비해 유의하게 크지 않음을 볼 수 있다. 본 연구는 기존의 선행연구를 확대하여 감사의견에 변경이 있는 집단을 대상으로 하여 감사 의견이 개선된 집단과 비개선된 집단간의 회계의 질을 이익조정관점으로 살펴본 연구로 회계 감사인의 감사의견을 통한 감사품질을 평가하였다는데 그 의미가 있다고 본다.